Finansal Piyasalarda Sentiment [Risk On ve Risk Off]

Korku veya açgözlülük, yatırımcılar arasında fiyat trendlerini şekillendiren Temel analiz faktörleridir.

Riskten kaçınma sentimenti, varlık düşüşleri korkusunu ve yatırımcıların altın gibi güvenli liman varlıklarına yönelme eğilimini ifade eder.

Öte yandan, risk alma sentimenti, yatırımcıların fiyat artışları ve kripto paralar ve hisse senetleri gibi riskli varlıkları satın alma fırsatlarına yönelik açgözlülüğünü yansıtır.

Finansal Piyasalarda Sentiment Nedir?

Haberler, veriler ve mevcut risklerden etkilenen piyasa, bazen riskten kaçınma sentimenti veya risk alma sentimenti içine girer.

Risk Alma Sentimenti

Risk alma sentimenti, genellikle ekonomik veriler genişleyici para politikasına işaret ettiğinde ortaya çıkar. Bu duygu, piyasanın daha düşük faiz oranları, artan likidite ve riskli varlıkların fiyatlarında büyüme beklentisi içinde olduğu durumlarda oluşur.

Ancak, risk alma sentimenti sadece ekonomik verilerle sınırlı değildir. Genel olarak, belirsizliği azaltan herhangi bir faktör, piyasadaki risk alma sentimentini artırabilir.

Finansal Piyasalarda Risk Alma Sentimentine Örnek

Örneğin, bir daralma döngüsünün sonunda (enflasyonu kontrol etmek için yüksek faiz oranları), enflasyon verileri beklenenden düşük çıkarsa ve faiz indirimi beklentileri güçlenirse, risk alma sentimenti ortaya çıkabilir.

Risk alma sentimenti sırasında fiyatı artması muhtemel varlıklar:

• Hisse senedi piyasası
• Kripto para piyasası

Riskten Kaçınma Sentimenti

Riskten kaçınma sentimentinde, altın ve tahviller gibi güvenli liman varlıklarına talep artar. Bu sentiment, veriler daraltıcı para politikasına işaret ettiğinde veya piyasada geleceğe dair risk ve belirsizlik hakim olduğunda ortaya çıkar.

Ekonomik verilerin ötesinde, siyasi ve jeopolitik riskler ile geleceğe dair herhangi bir belirsizlik, riskten kaçınma sentimentini körükleyebilir.

Finansal Piyasalarda Riskten Kaçınma Sentimentine Örnek

Örneğin, bir daralma döngüsünün sonunda, enflasyon verileri beklenenden yüksek çıkarsa, faiz indirimi beklentileri zayıflar. Bu durum, yüksek faiz oranlarının likidite seviyelerini düşük tutmaya devam etmesi nedeniyle riskten kaçınma sentimentine yol açabilir.

Varlıkları Temellerine Göre Kategorilendirme

Piyasa sentimenti belirlendikten sonra, piyasa duygularına göre uygun varlık satın alınmalıdır.

Bazı Forex piyasası para birimleri risk alma veya riskten kaçınma doğasına sahiptir ve piyasa sentimentine göre güçlenir veya zayıflar. 

Varlık Temelleri Tablosu:

Piyasa Sentimenti Nasıl Belirlenir?

Piyasa sentimenti, varlıkların dalgalanmalarıyla belirlenir. Örneğin, risk alma para birimleri güçleniyor ve riskten kaçınma para birimleri zayıflıyorsa, piyasa risk alma durumundadır çünkü risk alma varlıklarına talep artmıştır.

CSM Websitesinde Piyasa Sentimentini Belirleme

CSM websitesinde para birimi gücünü gözlemlemek, piyasa sentimentini belirlemenin bir yoludur.

Kripto Para Piyasasında Korku ve Açgözlülük Endeksi

Kripto para piyasasındaki Korku ve Açgözlülük Endeksi, Yatırımcıların sentimentini göstermek için bir araçtır.

Endeks, keskin fiyat düşüşlerinde aşırı korku bölgesine girer ve bu, potansiyel bir alım fırsatına işaret eder.

Tersine, fiyat yükselişlerinde aşırı açgözlülük bölgesine girer ve bu, potansiyel bir satış veya kar realizasyonu fırsatına işaret eder.

Kripto para yatırımcılarının sentimentini kontrol etmek için TradingFinder Kripto Para Korku ve Açgözlülük Endeksi aracını kullanabilirsiniz.

VIX Korku Endeksi

Bu endeks, piyasadaki korku ve belirsizlik seviyesini (Yatırımcıların sentimentini) gösterir. VIX endeksi yükselirse, piyasada korku ve belirsizlik (riskten kaçınma sentimenti) artar.

Tersine, düşüş eğilimi, yatırımcıların volatilite ve belirsizliğin azalmasını beklediğini (risk alma sentimenti) gösterir.

Not: VIX endeksi, ABD hisse senedi piyasasıyla ters ilişkiye sahiptir. VIX yükseldiğinde (piyasada korku), hisse senetleri düşer ve tam tersi.

Endeks numarası, yatırımcıların önümüzdeki 30 gün içinde S&P500'ün volatilitesine dair beklentilerinden türetilir.

Piyasa Belirli Bir Sentimentten Yoksun Olabilir mi?

Bazen piyasa, belirli bir sentimentten yoksun olabilir ve hareketi, halkın duygularının etkisi olmadan doğal bir şekilde ilerler.

Sentiment, piyasada önemli olaylar veya merkez bankası toplantıları, önemli ekonomik raporlar veya belirli haberler gibi ekonomik veriler açıklandığında oluşur.

Sonuç

Yatırımcıların sentimenti, piyasa dalgalanmalarını yönlendiren bir kavramdır.

Bu tür koşullarda, yatırımcılar veri ve haberler aracılığıyla duyguları tahmin ederek, piyasa dalgalanmalarını izleyerek sentimenti belirleyerek ve varlıkların doğasını anlayarak yatırımlarını optimize ederler.

Korku ve Açgözlülük Endeksi, VIX ve para birimi gücü, piyasa sentimentini belirlemeye yardımcı olan araçlardır.