ایندیوسمنت (Inducement) چیست؟ القا نقدینگی یا ایندیوسمنت در اسمارت مانی و ICT

ایندیوسمنت یا القای نقدینگی در فارکس و بازارهای مالی، به شرایط دستکاری بازار از سوی بازیگران بزرگ (ازجمله سرمایه‌گذاران نهادی یا "پول هوشمند") بازار گفته می‌شود.

این حرکت با هدف برداشت اشتباه از جهت بازار ایجاد می‌شود؛ به بیان دیگر، پول هوشمند معامله‌گران خرد یا شرکت‌کنندگان کم‌تجربه را به سمت پوزیشن‌هایی ترغیب کنند که برخلاف نیت واقعی این بازیگران بزرگ است.

القا نقدینگی (Inducement) چیست؟

معامله‌گران سبک ICT و اسمارت مانی به سطوح ایندیوسمنت (Inducement) به‌عنوان مناطق شکار حد ضرر معامله‌گران خرد اشاره می‌کنند. تریدرهای تازه‌کار معاملات خود را در این مناطق قرار داده، چرا که باور دارند زمان و مکان مناسبی برای معامله است.

با این حال قیمت خلاف جهت آن‌ها حرکت می‌کند، حد ضرر فعال شده و سپس قیمت به جهت پیش‌بینی‌شده اولیه بازمی‌گردد. به همین دلیل به این مناطق "سطوح ایندیوسمنت (القای نقدینگی)" گفته می‌شود.

به دلیل نوسانات بالای بازار فارکس، این مفهوم بیشتر در این بازار مشاهده می‌شود.

ویدیو آموزشی ایندیوسمنت از کانال یوتیوب TTrades:

ایندیوسمنت یا القای نقدینگی چگونه کار می‌کند؟

برای درک بهتر نحوه عملکرد القای نقدینگی، باید ساختار بازار را درک کنید.

در روند صعودی، بازار سقف‌های بالاتر و کف‌های بالاتر را ایجاد می‌کند. بنابراین، سقف قبلی شکسته شده و سقف جدیدی تشکیل می‌شود، سپس انتظار می‌رود قیمت به کف جدید پولبک بزند، قیمت بازگردد و سقف جدید را بشکند.

در روند نزولی، بازار کف‌های پایین‌تر و سقف‌های پایین‌تر را ایجاد می‌کند. هنگام شکسته شدن کف قبلی، انتظار می‌روند که قیمت به سقف پایین‌تر پولبک زده، سپس بازگردد و کف جدید را بشکند تا روند ادامه یابد.

آموزش استفاده از ایندیوسمنت از سایت Trading Strategy Guides:

از بین این سطوح متعدد، تنها یک نقطه بازگشت واقعی است و دیگر سطوح، سطوح ایندیوسمنت (القای نقدینگی) هستند. این سطوح شما را فریب می‌دهند تا در سطوحی وارد پوزیشن شوید که حد ضرر فعال شده و سپس بازار به روند اصلی خود ادامه می‌دهد.

انواع مختلف ایندیوسمنت یا القای نقدینگی

انواع مختلف ایندیوسمنت (IDM) بسته به نحوه تشکیل آن‌ها در نمودار دسته بندی می‌شوند:

ایندیوسمنت مناطق عرضه و تقاضا

این نوع القا در میان معامله‌گران عرضه و تقاضا رایج است. این حالت، زمانی رخ می‌دهد که قیمت به یک منطقه کلیدی عرضه یا تقاضا بازمی‌گردد؛ اما به‌جای بازگشت، آن منطقه را شکسته و حد ضرر معامله‌گران را فعال می‌کند. بلافاصله پس از این رویداد، قیمت معکوس شده و به حرکت اصلی خود ادامه می‌دهد.

مثال استفاده از ایندیوسمنت در نواحی عرضه و تقاضا

در یک روند صعودی، انتظار دارید که قیمت پس از پولبک به منطقه تقاضای قبلی، معکوس شود و روند صعودی خود را ادامه دهد. اما به‌جای این اتفاق، قیمت به منطقه موردنظر رسیده، از آن عبور کرده و حد ضرر شما را فعال می‌کند.

ایندیوسمنت حمایت و مقاومت

سطوح حمایت و مقاومت به عنوان مناطق القای نقدینگی شناخته می‌شوند. هنگام نزدیک شدن قیمت به حمایت، انتظار می‌‎رود که قیمت به سمت بالا بازگردد. هنگام نزدیک شدن قیمت به مقاومت، انتظار می‌رود که قیمت به سمت پایین بازگردد.

با این حال، به‌جای این موارد، سطوح به مناطقی تبدیل می‌شوند که نقدینگی پاکسازی شده و سپس قیمت در جهت مخالف معکوس می‌شود. این حالت "شکست‌های کاذب" نامیده می‌شود.

ایندیوسمنت پس از شکست ساختار (BOS Inducement) زمانی شکل می‌گیرد که پس از شکست یک سطح کلیدی، قیمت پیش از ادامه روند اصلی، بازگشتی کوتاه انجام می‌دهد تا نقدینگی باقی‌مانده اطراف ناحیه شکست را جذب کند.

این حرکت ظاهرا اصلاحی، بسیاری از معامله‌گران را به ورود اشتباه ترغیب می‌کند، در حالی‌که در واقع مرحله‌ای از القای نقدینگی برای ادامه حرکت در جهت روند غالب است.

ایندیوسمنت پس از تغییر روند بازار

ایندیوسمنت پس از تغییر در روند بازار (Inducement After Market Shift) زمانی رخ می‌دهد که بازار پس از تغییر جهت کلی خود (مثلا از صعودی به نزولی) حرکت اصلاحی انجام می‌دهد تا نقدینگی باقی‌مانده در جهت قبلی را جذب کند.

در این مرحله، بسیاری از معامله‌گران تصور می‌کنند روند پیشین دوباره فعال شده و وارد پوزیشن اشتباه می‌شوند. این بازگشت موقت در واقع تله‌ای برای جمع‌آوری نقدینگی است و معمولاً پیش از ادامه حرکت در جهت روند جدید اتفاق می‌افتد.

ایندیوسمنت رنج یا تثبیت

این نوع دیگری از تحریک نقدینگی (IDM) است که در زمان تثبیت قیمت یا نوسان بین سطوح حمایت و مقاومت رخ می‌دهد؛ معامله‌گران خرد در این شرایط با خرید در حمایت و فروش در مقاومت معامله می‌کنند.

با این حال، گاهی اوقات این سطوح به عنوان حمایت و مقاومت مناطق القای نقدینگی عمل می‌کنند. در این شرایط قیمت یک طرف محدوده را شکسته و نقدینگی را پاکسازی (Sweep) می‌کند، سپس معکوس شده و طرف دیگر محدوده را شکسته و نقدینگی آن ناحیه را نیز پاکسازی می‌کند.

این نوع القا با نام القای خارجی به خارجی (External to External) نیز شناخته می‌شود. همچنین برخی از تریدرها نیز به آن قدرت سه‌گانه (تجمع، دستکاری و توزیع) می‌گویند.

چگونه ایندیوسمنت را در نمودار شناسایی کنیم؟

شناسایی یک ایندیوسمنت معتبر در گذشته بازار آسان‌تر است چرا که هر نقطه شکست قابل‌توجهی، احتمالا یک منطقه القا بوده است. با این حال، شناسایی این مناطق در بازار لایو پیچیدگی بیشتری دارد.

گاهی اوقات، معامله‌گران تا زمان عدم تکمیل حرکت القای نقدینگی از آن اطلاع ندارند، اما تا آن زمان، احتمالا حد ضرر آنها فعال شده است. با این حال روش‌های کارآمد و مناسبی برای شناسایی القای نقدینگی وجود دارد که عبارتند از:

مشاهده جریان سفارشات

در تایم فریم بالاتر، جریان سفارشات (Order Flow) را مشاهده کنید. درصورت نزولی بودن جریان، احتمالا هر حرکت صعودی در تایم فریم پایین‌تر یک ایندیوسمنت (IDM) است. درصورت صعودی بودن جریان سفارشات، ممکن است هر حرکت نزولی در تایم فریم پایین‌تر القا باشد.

شناسایی نقدینگی

سطوح القا اغلب با مناطقی از نقدینگی با حجم بالا هم‌پوشانی دارند. بنابراین، با شناسایی استخرهای نقدینگی (Liquidity Pool)، می‌توان ایندیوسمنت را نیز شناسایی کرد.

درصورت هم‌پوشانی با یک منطقه نقدینگی، ممکن است آن سطح ایندیوسمنت باشد. معمولا قیمت این مناطق نقدینگی را پاکسازی کرده و سپس به یک منطقه عرضه یا تقاضای عمیق‌تر حرکت می‌کند تا معکوس ‌شود.

قانون اولین پولبک

قانون اولین پولبک به اولین پولبک پس از شکست ساختار (BOS) یا شکست یک سطح حمایت یا مقاومت اشاره دارد. این سطح به عنوان یک منطقه بالقوه عرضه یا تقاضا عمل کرده که ممکن است قیمت به آن پولبک کند. اما در بسیاری از موارد، این سطح احتمالا یک القای نقدینگی برای مناطق دیگر است.

بازگشت زودهنگام

اگر بازار در یک سطح بدون پشتوانه قابل‌توجه (مانند یک اردربلاک یا بریکربلاک) تغییر جهت می‌دهد، احتمال ایندیوسمنت بودن این سطح وجود دارد.

در این سبک قیمت تنها زمانی معکوس می‌شود که به یک منطقه قابل‌توجه عرضه یا تقاضا برسد. بنابراین، ممکن است معکوس شدن بازار در مناطق بدون سطوح بازگشتی واضح، نشانه‌ای از فعالیت بازیگران بزرگ بازار برای القای نقدینگی باشد.

مناطق نوسانات شدید

احتمال دارد مناطقی از عرضه و تقاضا در حرکات شدید قیمتی ایندیوسمنت باشند. چرا که قیمت با نوسانات شدید حرکت کرده و بازار دیگر کارایی لازم را ندارد. بنابراین بهتر است این مناطق را با احتیاط بررسی کنید.

مناطق پریمیوم و دیسکانت

معمولا قیمت پولبک‌های عمیقی پیش از ادامه روند انجام می‌دهد. اطلاع از عمق پولبک به شناسایی مناطق القای نقدینگی کمک می‌کند.

در اندازه‌گیری یک حرکت از کف به سقف در روند صعودی، نیمه بالایی و نیمه پایینی به عنوان منطقه پریمیوم و منطقه دیسکانت شناخته می‌شود.

در روند نزولی، نیمه پایینی حرکت ازسقف به کف منطقه پریمیوم (گران فروشی) و نیمه بالایی منطقه دیسکانت (ارزان فروشی) خواهد بود.

مناطقی که در نواحی پریمیوم شکل می‌گیرند، به احتمال زیاد مناطق القای نقدینگی هستند؛ چرا که معمولا قیمت پولبک‌های عمیقی پیش از بازگشتن به جهت اولیه انجام می‌دهد.

بنابراین اگر مناطقی در نیمه پریمیوم پیدا کردید که قابل معامله هستند، با احتیاط آنها را بررسی کنید چرا که ممکن است این مناطق ایندیوسمنت باشند.

درک عوامل بنیادی

گاهی اوقات، معامله‌گران آن‌قدر درگیر تحلیل‌های تکنیکال می‌شوند که تاثیر عوامل بنیادی در جابه‌جایی بلندمدت قیمت را فراموش می‌کنند. بنابراین، درک عوامل بنیادی به شما کمک می‌کند تا مناطق القای نقدینگی را تشخیص دهید.

برای مثال، اگر بر اساس تحلیل فاندامنتال دلیلی دارید که قیمت قرار است پولبک کند یا روند معکوس شود، ممکن است هر منطقه‌ای در مسیر را به عنوان القا (IDM) ببینید.

تجربه و ثبت معاملات

در نهایت، مطمئن‌ترین راه برای شناسایی ایندیوسمنت یا القای نقدینگی در اسمارت مانی، تجربه و ثبت معاملات (ژورنال نویسی) است.

جزئیات کوچک تاثیرگذاری چشمگیری بر تصمیمات معاملاتی دارند؛ چرا که از نظر القای نقدینگی، فقط می‌توانید سطوحی را تشخیص دهید که در گذشته چندین بار در آن‌ها اشتباه کرده‌اید؛ این سطوح همان مناطق ایندیوسمنت شما هستند.

اندیکاتور ایندیوسمنت

اندیکاتور ایندیوسمنت در متاتریدر 5 یکی از ابزارهای پیشرفته تحلیل در سبک اسمارت مانی (Smart Money) و ICT است که با تمرکز بر سه مفهوم کلیدی؛ تغییر کاراکتر بازار (CHoCH)، شکست ساختار (BOS) و تحریکات یا القا (Inducements) به معامله‌گران امکان درک دقیق رفتار قیمت را می‌دهد.

این اندیکاتور با ترسیم خطوط رنگی روی نمودار، ساختار بازار و تغییرات روند را به‌صورت بصری مشخص کرده و نواحی مهمی را که احتمال بازگشت یا ادامه حرکت قیمت در آن‌ها وجود دارد، برجسته می‌سازد. ویدیو آموزشی اندیکاتور ایندیوسمنت:

در این ابزار، خطوط قرمز نشان‌دهنده تغییر کاراکتر و خطوط آبی بیانگر شکست ساختار هستند. اندیکاتور به‌صورت خودکار زمان وقوع این تغییرات را شناسایی و روی نمودار مشخص می‌کند تا کاربر بتواند در لحظه وضعیت ساختار بازار را تشخیص دهد.

همچنین، با شناسایی نواحی ایندیوسمنت (IDM) مناطقی که حرکت قیمت یا شکست‌ها جنبه فریبنده دارند. معامله‌گر می‌تواند از ورود زودهنگام و اشتباه به بازار جلوگیری کرده و منتظر تایید نهایی برای ورود مطمئن بماند.

این اندیکاتور در تمامی بازارهای مالی از جمله فارکس، سهام، شاخص‌ها، کالاها و رمزارزها قابل استفاده است و با تایم‌فریم‌های چندگانه هماهنگی دارد. در روندهای صعودی، نمایش BOS در سطوح بالاتر ادامه حرکت را تأیید می‌کند و در روندهای نزولی، BOS در سطوح پایین‌تر نشان از تداوم فشار فروش دارد.

در بخش تنظیمات، امکان تغییر تم رنگی، نحوه نمایش ساختار و تنظیم حساسیت محاسبه وجود دارد. این انعطاف‌پذیری باعث می‌شود اندیکاتور متناسب با سبک معاملاتی اسکالپ، اینترا‌دی یا سوئینگ قابل استفاده باشد.

در مجموع، اندیکاتور ایندیوسمنت ابزاری جامع برای تحلیل ساختار بازار، تشخیص فازهای تغییر روند و شناسایی نواحی اسمارت‌مانی است. این ابزار با ارائه دید ترکیبی از BOS، CHoCH و Inducement، درک معامله‌گر از چرخه انباشت، دستکاری و توزیع را بهبود می‌دهد و تصمیم‌گیری معاملاتی را دقیق‌تر و ساختاری‌تر می‌سازد. لینک‌های دانلود اندیکاتور ایندیوسمنت:

• اندیکاتور ایندیوسمنت در متاتریدر 4
• اندیکاتور ایندیوسمنت در متاتریدر 5
• اندیکاتور ایندیوسمنت در تریدینگ ویو

محدودیت‌های معامله با مفهوم ایندیوسمنت

معامله به وسیله القای نقدینگی (IDM) یک تکنیک پیشرفته است؛ این تکنیک پیچیدگی خاص خود را دارد؛ محدودیت‌های معامله با ایندیوسمنت:

• عدم قطعیت: ایندیوسمنت یک ایده روان‌شناختی است؛ این ایده بر انتظار اسمارت مانی برای دستکاری بازار و شکار حد ضرر معامله‌گران خرد متمرکز بوده و هیچ مدرک قطعی برای تایید این موضوع وجود ندارد؛
• عدم امکان معامله با ایندیوسمنت به تنهایی: نمی‌توان تنها بر اساس ایندیوسمنت معاملات را انجام داد؛ چرا که معامله با القا نقدینگی در شناسایی مناطق و اجتناب از آنها خلاصه می‌شود؛
• از دست رفتن فرصت‌های معاملاتی: جست‌و‌جوی القای نقدینگی ممکن است به از دست رفتن فرصت‌های معاملاتی قوی منجر شود.

کاربرد ایندیوسمنت در بازارهای مختلف

مفهوم ایندیوسمنت یا القای نقدینگی تنها به بازار فارکس محدود نیست و در تمامی بازارهایی که نقدینگی ساختاری و بازیگران بزرگ دارند، مشاهده می‌شود. با این حال، نحوه بروز و اثرگذاری آن در هر بازار متفاوت است و به سطح مشارکت، عمق نقدینگی و رفتار فعالان وابسته است.

ایندیوسمنت در بازار فارکس

بازار فارکس بیشترین احتمال وقوع ایندیوسمنت را دارد، زیرا حجم بالای معاملات بین بانکی و حضور موسسات بزرگ باعث ایجاد حرکت‌های عمدی برای جذب نقدینگی می‌شود. در این بازار، ایندیوسمنت معمولا در قالب شکست‌های کاذب سقف یا کف ساختاری (Fake Breakout) و تحریک معامله‌گران خرد برای ورود زودهنگام به بازار دیده می‌شود.

در تایم‌فریم‌های پایین، این حرکات غالبا قبل از تغییر بایاس روزانه (Daily Bias) اتفاق می‌افتند و هدف آن‌ها پاکسازی نقدینگی پیش از حرکت اصلی است.

ایندیوسمنت در بازار کریپتوکارنسی

بازار رمزارزها به‌دلیل نقدشوندگی پایین‌تر و تاثیرپذیری بیشتر از احساسات جمعی، محیطی مناسب برای شکل‌گیری ایندیوسمنت‌های شدید است. دستکاری نقدینگی توسط نهنگ‌ها و صرافی‌ها رایج است؛ معمولا در محدوده‌های تثبیت قیمت (Consolidation) یا پیش از اعلام اخبار بزرگ، تریدرها شاهد شکست‌های ساختگی و جذب نقدینگی هستند.

ایندیوسمنت در کریپتو اغلب با حجم غیرعادی و سایه‌های بلند کندل‌ها همراه است و می‌تواند در تایم‌فریم‌های کوتاه حتی چندین بار در روز تکرار شود.

ایندیوسمنت در بازار سهام

در بازار سهام، ایندیوسمنت بیشتر در سهم‌هایی با حجم پایین‌تر یا در آستانه انتشار گزارش‌های مالی مشاهده می‌شود. در این حالت، بازیگران بزرگ با تحریک احساسات سرمایه‌گذاران خرد (از طریق حجم یا کندل‌های بزرگ ناگهانی) جریان نقدینگی را به سمت جهت مخالف حرکت واقعی هدایت می‌کنند.

به‌دلیل وجود ساعات معاملاتی محدود و دخالت سفارشات موسسات، ایندیوسمنت در سهام اغلب با گپ‌های قیمتی (Gaps) و حرکات شدید آغازین روز همراه است.

تفاوت ایندیوسمنت و نقدینگی در معاملات اسمارت مانی (SMC)

دو مفهوم پیچیده در معاملات اسمارت مانی، نقدینگی و القای نقدینگی هستند. اگرچه این دو مفهوم اغلب با یکدیگر مرتبط هستند، اما تفاوت‌هایی میان آن‌ها وجود دارد:

جدول تفاوت‌های ایندیوسمنت و نقدینگی:

نکات تکمیلی در مورد معاملات القای نقدینگی

قبل از پایان، چند نکته در مورد معاملات ایندیوسمنت که باید بدانید را با شما به اشتراک می‌گذاریم. این نکات ممکن است ساده و بدیهی به نظر برسند، اما به زودی خواهید دید که رعایت نکردن آن‌ها یکی از اشتباهات رایج معامله‌گران تازه‌کار است.

نقش تایم‌فریم‌های چندگانه

درک نقش تایم‌فریم‌های چندگانه می‌تواند به شما کمک کند بهتر بفهمید که کجا و چه زمانی وارد بازار شوید. همچنین، القای نقدینگی اغلب در دوره‌های طولانی رخ می‌دهد. بنابراین، از تصمیمات عجولانه بر اساس نوسانات کوتاه‌مدت قیمت اجتناب کنید. چشم‌انداز تایم‌فریم بالاتر را در ذهن داشته باشید.

مدیریت ریسک مناسب

اندازه پوزیشن خود را با دقت و بر اساس تحمل ریسک و موجودی حساب محاسبه کنید تا از ضررهای احتمالی جلوگیری کنید. شما در بازار بارها اشتباه خواهید کرد. ممکن است به معاملات زودتر یا دیرتر از موعد وارد شوید. این اتفاقات طبیعی است. بنابراین، مدیریت ریسک به گونه‌ای که سرمایه‌تان را فراتر از حد قابل بازیابی از دست ندهید، بسیار مهم است.

حفظ انضباط

اجازه ندهید احساسات بر شما غلبه کنند. اگر ستاپ شما هنوز شکل نگرفته است، اصرار نکنید. و وقتی ستاپ شما شکل گرفت، بدون تردید معامله را انجام دهید. اجازه ندهید طمع و ترس شما را به انجام معاملات سوق دهد.

حتی وقتی در معاملاتی که در نهایت حد ضررتان فعال می‌شود وارد شوید، به خاطر داشته باشید که این بخشی از فرآیند است. از آن درس بگیرید و ادامه دهید. به همین دلیل، باید یک برنامه معاملاتی خوب تعریف‌شده داشته باشید که شامل قوانین ورود، خروج و مدیریت ریسک باشد. این تنها راه برای حفظ ثبات در معاملات است.

یادگیری را متوقف نکنید

از پویایی‌های بازار، شاخص‌های اقتصادی و استراتژی‌های معاملاتی در حال تکامل مطلع باشید تا رویکرد خود را تطبیق دهید. تحلیل‌های مداوم و بک‌تست‌ها می‌توانند توانایی شما را در شناسایی الگوهای القای نقدینگی بهبود بخشند و تصمیم‌گیری‌های شما را تقویت کنند.

جمع‌بندی

ایندیوسمنت یا القای نقدینگی یکی از مفاهیم کلیدی در معاملات بازارهای مالی به‌ویژه فارکس است که به دستکاری بازار توسط بازیگران بزرگ برای جذب نقدینگی اشاره دارد. این مناطق نقاطی هستند که معامله‌گران خرد در آن‌ها دچار اشتباه شده و حد ضرر آن‌ها فعال می‌شود.

درک دقیق این مفهوم از ورود به معاملات اشتباه خودداری کرده و در بهبود ستاپ‌های معاملاتی کاربرد دارد. برای شناسایی این مناطق می‌توانید از ابزارهایی مانند تحلیل جریان سفارشات، شناسایی نقدینگی، و استفاده از تایم‌فریم‌های چندگانه استفاده کنید. با این حال، معامله در این شرایط نیازمند تجربه، صبر، و مدیریت ریسک مناسب است.