اندیکاتور کانال کلتنر؛ تشخیص روند صعودی و نزولی با “Keltner Channels”

سجاد کهن سال

ویرایش و بررسی:

سجاد کهن سال
سوده  موسی پور

صحت سنجی:

سوده موسی پور
تاریخ به‌روزرسانی:
نظرات:۰
بازدیدها:۱۵۶
12 دقیقه

اندیکاتور کانال کلتنر (Keltner Channel) یکی از ابزارهای تحلیل تکنیکال است که در شناسایی روندها و نوسانات قیمت کاربرد دارد.

این اندیکاتور از خط میانی “Basis Line”، خط بالا “Upper Band” و خط پایین “Lower Band” تشکیل شده و نویزهای قیمتی را کاهش می‌دهد.

اندیکاتور کانال کلتنر
بررسی کاربرد و نحوه معامله با اندیکاتور کانال کلتنر

معرفی اندیکاتور کانال کلتنر (Keltner Channel)

کانال کلتنر با ترکیب میانگین متحرک نمایی (EMA) و شاخص ATR، کانالی متشکل از سه بخش به دور قیمت ایجاد می‌کند. این کانال، تحرکات نمودار را در چارچوبی مشخص نمایش‌ می‌دهد. اجزای اندیکاتور کانال کلتنر:

  • خط میانی (Basis line):  این خط هسته اصلی اندیکاتور است و روند کلی قیمت را بر اساس EMA 20 نشان می‌دهد؛
  • خط بالا (Upper Band):  این خط به عنوان سطح مقاومت داینامیک عمل می‌کند؛ درصورت عبور قیمت از این خط، سیگنال صعودی صادر خواهد شد؛
  • خط پایین (Lower Band):  این خط به عنوان سطح حمایت داینامیک عمل می‎کند؛ در صورت عبور قیمت از این خط، سیگنال نزولی صادر می‌شود.
    اجزای اندیکاتور کانال کلتنر
    کانال کلتنر از سه خط بالا، پایین و میانی تشکیل می‌شود

نحوه محاسبه اندیکاتور کانال کلتنر (KC)

اندیکاتور کانال کلتنر (KC) توسط مقادیر میانگین متحرک نمایی (EMA) و محدوده‌ی واقعی (ATR) محاسبه می‌شود. میانگین متحرک نمایی (EMA) معمولا بین دوره 15 تا 40 روزه متغیر (بسته به استراتژی معاملاتی) است.

خط بالا کانال (Upper Band) دوبرابر مقدار متوسط محدوده‌ واقعی (ATR) بالاتر از میانگین متحرک نمایی (EMA) قرار می‌گیرد؛ خط پایین (Lower Band) هم دوبرابر محدوده‌ واقعی پایین‌تر از میانگین متحرک نمایی تنظیم می‌شود.

محاسبه میانگین متحرک نمایی (EMA)

برای محاسبه میانگین متحرک نمایی ابتدا باید دوره زمانی آن مشخص شود، سپس برای هر میانگین، اطلاعات آن در نمودار قیمتی محاسبه می‌شود.

میانگین متحرک نمایی، در اولین نقطه از اطلاعات داخل نمودار، برابر با قیمت اولیه نمودار است؛ همچنین، میانگین متحرک نمایی نقاط بعدی با فرمول زیر محاسبه می‌شود:

فرمول محاسبه میانگین متحرک نمایی جدید
میانگین متحرک نمایی بعد از مشخص شدن دوره زمانی قابل محاسبه خواهد بود

محاسبه محدوده‌ واقعی (ATR)

محاسبه این محدوده، با بررسی تغییرات بالاترین قیمت و پایین‌ترین قیمت در دوره مشخص تعیین شده (برای مثال 10 روزه) انجام می‌شود؛ این محدوده برای هرکدام از نقاط در نمودار قیمتی محاسبه می‌شود.

محاسبه خط‌های کانال کلتنر

خطوط کانال کلتنر با استفاده از داده‌های میانگین متحرک نمایی و محدوده‌ واقعی محاسبه می‌شود:

محاسبه خط میانی (Basis Band)

خط میانی اندیکاتور کانال کلتنر (Basis Band برابر با میانگین متحرک نمایی (EMA با دوره موردنظر است.

محاسبه خط بالایی (Upper Band)

خط بالایی اندیکاتور کانال کلتنر (Upper Band برابر با میانگین متحرک نمایی (EMA) قیمت اصلی، به علاوه دوبرابر محدوده واقعی محاسبه می‌شود:

فرمول محاسبه خط بالا
خط بالای کانال کلتنر با استفاده از محدوده واقعی قیمت محاسبه می‌شود

محاسبه خط پایین (Lower Band)

خط پایین اندیکاتور کانال کلتنر (Lower Band) از حاصل تفریق دوبرابر محدوده واقعی (ATR) و میانگین متحرک نمایی (EMA) محاسبه می‌شود:

فرمول محاسبه خط پایین
خط پایین کانال کلتنر با استفاده از میانگین متحرک نمایی با بازه زمانی مشخص قابل محاسبه است

مزایا و معایب اندیکاتور کلتنر

برای استفاده بهینه از اندیکاتور کانال کلتنر "Keltner Channel"، آشنایی با مزایا و معایب آن ضروری است.  مزایا و معایب اندیکاتور کلتنر:

معایب

مزایا

عملکرد ضعیف در بازار رنج و کم‌نوسان

ترکیب اطلاعات روند (EMA) و نوسان (ATR) برای دریافت سیگنال‌های دقیق

نیاز به تنظیم صحیح پارامتر‌ها

پایداری بیشتر نسبت به بولینگر بند در شرایط نوسانی

عدم ارائه سیگنال‌های واضح برای شرایط اشباع خرید و فروش

قابلیت شناسایی روند‌های قوی و مناطق ورود و خروج

واکنش کند نسبت به نوسان ناگهانی  قیمت

کاهش نویزهای قیمتی در مقایسه با اندیکاتورهای مشابه

کاربرد اندیکاتور کلتنر (Keltner Channel)

اندیکاتور کلتنر با استفاده از  میانگین متحرک (EMA) و میانگین محدوده واقعی قیمت ATR در شناسایی روند، سیگنال های شکست و نقاط ورود کاربرد دارد. کاربرد اندیکاتور کلتنر:

استفاده از کانال کلتنر برای تشخیص روند

یکی از اصلی ترین کاربردهای اندیکاتور کانال کلتنر، شناسایی روند حال حاضر قیمت است؛ در واقع این مورد بسته به برخورد قیمت با خطوط و نحوه حرکت در محدوده کانال بررسی می‌شود.

  • روند صعودی: هنگام حرکت قیمت بین خط میانی (Basis Band) و  خط بالا (Upper Band)، خط میانی به عنوان یک حمایت داینامیک در روند صعودی عمل خواهد کرد؛
روند صعودی در کانال کلتنر
شناسایی روند صعودی با بررسی محدوده حرکتی قیمت بین خطوط کانال کلتنر
  • روند نزولی : هنگام حرکت قیمت بین خط میانی (Basis Band) و خط پایین (Lower Band)، خط میانی به عنوان یک مقاومت داینامیک در روند نزولی عمل می‌کند؛
روند نزولی در کانال کلتنر
شناسایی روند نزولی با بررسی محدوده حرکتی قیمت بین خطوط کانال کلتنر
  • بازار رنج : در مواقع نوسان قیمت بین خط پایین و بالا، خط میانی اغلب لمس و شکسته  می‌شود؛ خط بالا و پایین به عنوان سطوح مقاومت و حمایت در بازار رنج عمل می‌‎کنند.

نکته: برای استفاده آسان از کانال کلتنر"Keltner Channel"، می‌توانید از اندیکاتور مجموعه تریدینگ فایندر [TFLAB] استفاده کنید.

بازار رنج در کانال کلتنر
شناسایی بازار رنج با استفاده از اندیکاتور کانال کلتنر تریدینگ فایندر

دریافت سیگنال شکست با استفاده از کانال کلتنر

بسته به ساختار صعودی یا نزولی بازار، نحوه تشخیص شکست با استفاده از اندیکاتور کانال کلتنر تغییر می‌کند.

  • شکست صعودی : هنگامی که شکست خط بالا (Upper Band) همراه با افزایش حجم در بازار و کندل‌های پرقدرت انجام شود، سیگنالی مبنی بر شکست صعودی صادر می‌شود؛
شکست صعودی در کانال کلتنر
با شکست پرقدرت خط بالا، سیگنال شکست صعودی صادر خواهد شد
  • روند نزولی : زمانی که خط پایین (Lower Band) همراه با کندل‌های قوی و افزایش حجم بازار شکسته شود، سیگنال شکست صعودی صادر خواهد شد.
شکست نزولی در کانال کلتنر
با شکست پرقدرت خط پایین، سیگنال شکست نزولی صادر خواهد شد

نحوه معامله با اندیکاتور کانال کلتنر (Keltner Channel)

اندیکاتور کلتنر با استفاده از دو مفهوم میانگین متحرک نمایی (EMA) و دامنه واقعی میانگین (ATR)، شناسایی نقاط ورود، خروج و حد ضرر را امکان‌پذیر می‌سازد.

معامله خرید با استفاده از اندیکاتور کلتنر "Long Position"

  • ورود به معامله : بعد از شکست یکی از خطوط میانی (Basis Band) یا بالا (Upper Band) توسط کندل قدرتمند و افزایش حجم بازار  رخ می‌دهد؛
  • حد ضرر: سفارش حد ضرر در پایین خط میانی (Basis Band) یا خط پایین (Lower Band) قرار می‌گیرد؛
  • خروج از معامله: شکست خط میانی به سمت پایین جزو اولین سیگنال‌های خروج معامله است؛ نزدیک شدن قیمت به خط پایین و تلاش برای شکست آن، به عنوان سیگنال بعدی خروج از معامله درنظر گرفته می‌شود.
معامله خرید با استفاده از کانال کلتنر
شناسایی نقاط ورود،خروج و حد ضرر برای معامله خرید با استفاده از اندیکاتور کانال کلتنر

معامله فروش با استفاده از اندیکاتور کلتنر (Short Position)

  • ورود به معامله: بعد از شکست یکی از خطوط میانی (Basis Band) یا پایین (Lower Band) توسط کندل قدرتمند و افزایش حجم بازار انجام می‌شود؛
  • حد ضرر: سفارش حد ضرر در بالای خط میانی (Basis Band) یا خط بالا (Upper Band) قرار می‌گیرد؛
  • خروج از معامله: شکست خط میانی به سمت بالا جزو اولین سیگنال‌های خروج معامله است؛ نزدیک شدن قیمت به خط بالا و تلاش برای شکست آن به عنوان سیگنال بعدی برای خروج از معامله تلقی خواهد شد.
معامله فروش با استفاده از کانال کلتنر
شناسایی نقاط ورود، خروج و حد ضرر برای معامله فروش با استفاده از اندیکاتور کانال کلتنر

 تفاوت‌های کانال کلتنر (Keltner Channel) و بولینگر بند (Bollinger Bands)

اندیکاتور کانال کلتنر شباهت‌های زیادی به اندیکاتور بولینگر بند دارد؛ اما در نحوه محاسبه، سیگنال‌دهی و کاربرد‌های معاملاتی با یکدیگر متفاوت هستند. مقایسه اندیکاتور  کانال کلتنر و بولینگر بند:

پارامتر

کانال کلتنر(Keltner Channel)

بولینگر بند (Bollinger Band)

میانگین متحرک

میانگین متحرک نمایی (EMA)

میانگین متحرک ساده (SMA)

معیار نوسان

دامنه واقعی میانگین (ATR)

انحراف معیار (Standard Deviation)

حساسیت به نوسان بازار

متوسط

بسیار حساس

عملکرد در بازارهای رنج

ضعیف

خوب

کاربرد اصلی

شناسایی روند و نقاط شکست

شناسایی نوسانات و سطوح اشباع

جمع‌بندی

اندیکاتور کلتنر "Keltner Channel" ابزاری منعطف است که در استراتژی‌های مختلف  معاملات کوتاه‌مدت و بلندمدت کاربرد دارد.
اگرچه این اندیکاتور عملکرد مطلوبی در شناسایی روندهای قوی و نقاط شکست دارد، اما در شرایط بازار رنج  و کم‌نوسان، سیگنال‌های چندان دقیقی ارائه نمی‌دهد؛ برای فیلتر سیگنال‌های نادرست، می‌توانید آن را با اندیکاتورهای حجم  یا  اسیلاتورها ترکیب کنید.

پرسش‌های متداول

میانگین متحرک نمایی (EMA) چه نقشی در کانال کلتنر دارد؟

 "EMA" خط میانی اندیکاتور را تشکیل می‌دهد و به عنوان مرجع اصلی برای تعیین باندهای بالا و پایین عمل می‌کند. این خط جهت کلی روند را نشان می‌دهد.

اندیکاتور کانال کلتنر"Keltner Channel" چیست؟

اندیکاتور کانال کلتنر یک ابزار تحلیل تکنیکال است که برای شناسایی روندها، نوسانات و نقاط ورود و خروج در بازارهای مالی استفاده می‌شود.

اندیکاتور کانال کلتنر چگونه کار می‌کند؟

 این اندیکاتور با ترکیب میانگین متحرک نمایی (EMA) و دامنه واقعی میانگین (ATR)، کانالی در اطراف قیمت ایجاد می‌کند که سطوح حمایت و مقاومت داینامیک برای قیمت هستند.

اندیکاتور کانال کلتنر چه تفاوتی با بولینگر بند دارد؟

 کانال کلتنر با استفاده از ATR، فاصله خطوط را در نمودارهای رونددار محاسبه می‌کند، در حالی که بولینگر بند با بهره‌گیری از انحراف معیار (Standard Deviation) در نمودارهای رنج، عملکرد بهتری در شناسایی مناطق اشباع خرید و فروش دارد.

آیا کانال کلتنر برای معاملات کوتاه‌مدت (Scalping) مناسب است؟

بله؛ اما باید تنظیمات دوره EMA و ضریب ATR را برای نوسانات کوتاه‌مدت تنظیم کرد و در تایم فریم پایین (سه دقیقه و پنج دقیقه) از آن استفاده کرد.

آیا کانال کلتنر می‌تواند سطوح اشباع خرید و فروش را نشان دهد؟

به‌طور مستقیم خیر، اما نزدیکی قیمت به باند بالایی می‌تواند نشان‌دهنده فشار خرید و نزدیکی به باند پایینی می‌تواند نشانه فشار فروش باشد.

بهترین تنظیمات برای اندیکاتور کانال کلتنر چیست؟

معمولاً از"EMA"با دوره 20 و ATR با دوره 10 تا 14 استفاده می‌شود. با این حال، بسته به نوع بازار و استراتژی، می‌توانید این مقادیر را تغییر دهید.

چه زمانی باید ضریب "ATR" را تغییر دهیم؟

در بازارهای پر نوسان مقدار ضریب "ATR" باید بیشتر و در بازار های کم نوسان کمتر شود.

آیا اندیکاتور کانال کلتنر می‌تواند با دیگر اندیکاتور‌ها ترکیب شود؟

بله، کانال کلتنر به خوبی با اندیکاتورهایی مانند RSI و MACD ترکیب می‌شود.

score of blog
5 از 5.0
(1)
به این مطلب امتیاز دهید
0نظر